Criptoativos – Análise Semanal [11 – 17 Junho]

Este relatório apresenta dados sobre as mudanças no mercado de criptomoedas em 2018. Foi dada ênfase especial a uma análise das mudanças que ocorreram em junho de 2018, inclusive na última semana (11 a 17 de junho de 2018).

1. Criptomoedas em geral e análise do mercado de ativos digitais (por semana, mês, trimestre). Tendências de mercado
1.1 Criptomoedas em geral e análise do mercado de ativos digitais (por semana, mês)
Tabela 1.1. Tendências na capitalização do mercado de criptomoedas e principais criptomoedas de 1 de março de 2018 a 17 de junho de 2018*

* Dados de 17 de junho de 2018 (todos os números são calculados às 03:00 UTC) ** Desde 1 de dezembro de 2017, o índice ZAK-4 foi calculado usando as moedas criptográficas Bitcoin, Ethereum, Ripple e Bitcoin Cash. *** Ao calcular o índice ZAK-8, as criptomoedas com a maior capitalização são usadas. Atualmente (17 de junho de 2018), as criptomoedas Bitcoin, Ethereum, Ripple, Bitcoin Cash, Cardano, Litecoin, Stellar e EOS são usadas para calcular o índice ZAK-8. Fonte de dados: coinmarketcap.com

Ao analisar as tendências do mercado de criptomoedas, o período de 10 a 17 de junho de 2018 é usado, enquanto a semana do calendário (11 a 17 de junho de 2018) é usada para a visão geral das notícias e a análise do mercado de ICO.

No período analisado (10-17 de junho de 2018), a capitalização de mercado da criptomoedas diminuiu em US $ 55,5 bilhões, e a partir das 03:00 UTC em 17 de junho foi de US $ 280 bilhões (ver Tabela 1.1). No geral, a queda desde o início do mês se igualou a cerca de US $ 50 bilhões.

A dominância das quatro e oito maiores moedas criptográficas a partir das 03:00 UTC em 17 de junho de 2018, foi de 70,6% e 79%, respectivamente, com a dominância do bitcoin aumentando para 40% (ver Tabela 1.1). Apesar da redução geral na capitalização de mercado da criptomoeda, um crescimento considerável foi visto na semana passada nos preços de certas criptomoedas do terceiro escalão por capitalização (top 500), como GINcoin (+ 69,33%), Docademic (+ 56,89%), U. CASH (+ 35,71%), DubaiCoin (+ 32,36%), Karma (+ 32,35%) e outros.

Durante o período (10-17 de junho de 2018), a capitalização de mercado das criptomoedas flutuou de US $ 335 bilhões (max) para US $ 264,2 bilhões (min) (Fig. 1a), ou seja, dentro de um intervalo de US $ 70,8 bilhões. Por seu lado, a capitalização do bitcoin oscilou de US $ 128,1 bilhões (max) para US $ 107,6 bilhões (min), ou seja, dentro de um intervalo de US $ 20,5 bilhões.

Como observado anteriormente, tem havido uma correlação muito alta entre a capitalização do mercado de criptomoedas como um todo (Fig. 1a) e  o bitcoin por mais de um mês, e a semana passada não foi exceção (ver Fig. 1b). Os pontos máximo e mínimo e a configuração geral dos gráficos de capitalização de mercado de criptomoedas mostram uma correspondência quase completa.

Figura 1a Capitalização de mercado de criptomoedas desde 10 de junho de 2018

Fonte: Coinmarketcap.com

A Figura 1b mostra a capitalização do bitcoin (linha vermelha) imposta à capitalização de mercado das criptomoeda (linha azul). As linhas são praticamente idênticas.

Figura 1b. Capitalização do mercado de criptomoedas (azul) e bitcoin (vermelho) desde 10 de junho de 2018

Fonte: Coinmarketcap.com

Durante o período analisado (10-17 de junho de 2018), a capitalização global de mercado de criptomoedas caiu 16,5% (ou aproximadamente US $ 55,5 bilhões), com as maiores quedas ocorrendo em 10 e 13 de junho de 2018 (ver Figura 1b, Tabela 1.1). ). O forte declínio na capitalização em 10 de junho de 2018 pode ser parcialmente explicado por dois eventos: o ataque de hackers a Coinrail (10 de junho de 2018), que custou a criptografia de US $ 37 milhões e a demanda por dados sobre transações nas principais exchanges de criptomoedas ( Coinbase, Kraken, Bitstamp e itBit) feito no dia anterior pela Securities and Exchange Commission dos EUA (8 de junho de 2018).

A ascensão e queda dos preços das criptomoedas nos últimos sete dias (10 a 17 de junho de 2018)

Durante o período de 10 a 17 de junho de 2018, a variação nos preços das criptomoedas no top 500 variou de -51,93% (WaykiChain) a + 69,33% (GINcoin). A notícia favorável para o preço do GINco nesta semana foi sua listagem em uma nova criptoexchange (Twitter). O preço da WaykiChain caiu em linha com as tendências do mercado, mas a amplitude de sua queda foi maior.

O preço de apenas 26 criptomoedas e ativos digitais dos 500 maiores mostrou crescimento, incluindo apenas três dos 100 primeiros.

Durante a semana passada, o número de criptomoedas com uma capitalização de mais de US $ 1 bilhão diminuiu de 22 para 18, com a Binance Coin sendo a única a mostrar um aumento de preço (+ 5,94%). Todas as outras moedas apresentaram uma queda: NEO (-22,56%), IOTA (-21,87%), TRON (-20,76%), EOS (-20,19%), etc.

As moedas e tokens no top 200 que demonstraram o maior crescimento de preço são dadas na Fig. 2.

Maiores ganhadores e perdedores ao longo da semana (10 a 17 de junho de 2018)

Os preços de algumas criptomoedas podem flutuar de -50% a + 50% ao longo de um único dia. Portanto, ao analisar as tendências de preço das criptomoedas, é aconselhável usar seus valores médios diários em várias criptoexchanges.

Abaixo, consideramos as 10 criptomoedas que demonstraram a mudança mais significativa no preço durante a semana passada (Fig. 2–3). A este respeito, apenas as moedas e tokens incluídos no top 200 (Fig. 2) e top 100 (Fig. 3) em termos de capitalização de mercado (de acordo com os dados da coinmarketcap.com) foram considerados.

Figura 2. Maior crescimento dos preços na última semana

Fonte de dados: coinmarketcap.com A mudança no preço foi calculada com base na média dos dados diários.

As tabelas 1.2 e 1.3 mostram os possíveis fatores ou eventos que podem ter influenciado a flutuação nos preços de certas criptomoedas. A Tabela 1.4 mostra os possíveis fatores ou eventos que podem ter influenciado o mercado de criptomoedas em geral.

Tabela 1.2. Fatores ou eventos que podem ter levado a um crescimento nos preços de criptomoedas na última semana

As últimas três moedas criptomoedas na Tabela 1.2 estão vinculadas ao dólar americano, e seus preços são relativamente estáveis e iguais a $ 1. Esta é uma maneira de manter o valor dos ativos durante uma crise no mercado de criptomoedas e uma queda nos preços da maioria das criptomoedas. Em particular, desde o início do ano, a capitalização da Tether quase dobrou, de US $ 1,4 bilhão para US $ 2,6 bilhões.

Uma depreciação no preço foi vista na semana passada para 474 moedas e tokens das 500 principais criptomoedas e ativos digitais por capitalização. As dez criptomoedas do top 100 que sofreram as quedas mais visíveis no preço são mostradas na Figura 3 e na Tabela 1.3.

Figura 3. Maior queda nos preços na última semana

Tabela 1.3. Fatores ou eventos que podem ter levado a uma queda nos preços de criptomoedas na última semana

Fonte de dados: coinmarketcap.com A mudança no preço foi calculada com base na média dos dados diários.

A Tabela 1.4 mostra os eventos ocorridos de 11 a 17 de junho de 2018, que tiveram impacto tanto nos preços das criptomoedas dominantes quanto no mercado em geral, com uma indicação de sua natureza e tipo de impacto.

Tabela 1.4. Principais eventos da semana com influência nos preços de criptografia, 11 a 17 de junho de 2018

Para analisar a atividade de negociação em trocas de criptomoedas, o índice ZAK-n Crypto é calculado (consulte o Glossário). Os valores dos índices ZAK-4 Crypto e ZAK-8 Crypto são apresentados nas Tabelas 1.1, 1.5.a e 1.5.b. Em junho, os volumes negociados em 24 horas (Volume 24h) para as quatro criptomoedas dominantes (Bitcoin, Ethereum, Bitcoin Cash, Ripple) se igualaram de US $ 4,8 bilhões para US $ 9,3 bilhões (Tabela 1.5.a). O valor do ZAK-4 Crypto diário variou de 2,4% a 4,4% de capitalização. O maior volume de negociação foi visto em 14 de junho.

Tabela 1.5.a. Cálculo diário do índice ZAK-4 Crypto (de 1º a 17 de junho de 2018)

Todos os valores dados a partir das 03:00 UTC do dia correspondente Fonte de dados: coinmarketcap.com.

Os volumes negociados em 24 horas (Volume 24h) para as oito criptomoedas dominantes (Bitcoin, Ethereum, Cash Bitcoin, Ripple, Litecoin, Stellar, EOS e Cardano) caíram para US $ 5,6 bilhões até o final da semana passada (Tabela 1.5.b) , ou 2,5% da sua capitalização de mercado. Os índices ZAK-4 Crypto e ZAK-8 Crypto são considerados em mais detalhes nas Tabelas 1.5.a e 1.5.b.

Tabela 1.5.b. Cálculo diário do índice de criptografia ZAK-8 (continuação da Tabela 1.5.)

Desde o dia 22 de maio, Huobi, uma das maiores criptoexchanges, começou a emitir o novo índice consolidado HUOBI 10, que mostra as tendências de 10 ativos digitais com alto valor de mercado e liquidez. O índice foi de cerca de 900 pontos (18 de junho de 2018, 20:00 UTC / GMT + 3). Lembramos que o ponto base do HUOBI 10 é 1000.

A Tabela 1.6 fornece uma lista de eventos, cujas informações apareceram na semana passada, o que poderia impactar tanto os preços de criptomoedas específicas quanto o mercado em geral.

Tabela 1.6. Eventos que podem influenciar os preços de criptografia no futuro

1.2 Tendências do mercado
As tendências semanais de criptomoedas e mercado de ativos digitais de 31 de dezembro de 2017 a 17 de junho de 2018 são apresentadas como gráficos (Fig. 1.1–1.5).

Tabela 1.7. Legendas e descrições dos gráficos

* NB! Os dados diários médios são apresentados nos gráficos abaixo. Por esse motivo, os números nos gráficos podem diferir dos dados da Tabela 1.1, onde todos os números foram calculados às 03:00 UTC. Essas diferenças nos valores podem ser significativas durante os períodos de alta volatilidade do mercado de criptomoedas. Fonte de dados: coinmarketcap.com

Figura 1.1. Capitalização total de mercado em criptomoedas (Q1 e Q2 2018)

*Média de dados diários (de acordo com os dados de coinmarketcap.com)

A Figura 1.1 mostra um gráfico da variação semanal do mercado de criptomoedas de 31 de dezembro de 2017 a 17 de junho de 2018. Nesse período, a capitalização de mercado caiu de US $ 572,5 bilhões para US $ 281,3 bilhões, ou seja, 51%. Na semana passada (10-17 de junho de 2018), a capitalização de mercado da criptomoedas caiu de US $ 324,2 bilhões para US $ 281,3 bilhões (em 17 de junho de 2018, com base nos números médios diários de coinmarketcap.com).

Figura 1.2 Mudanças na capitalização de mercado (primeiro e segundo trimestre de 2018)

O mercado é suscetível a flutuações repentinas e drásticas. Durante a primeira semana de janeiro, a capitalização de mercado aumentou em aproximadamente US $ 250 bilhões, ou 44%. A maior queda semanal no primeiro trimestre de 2018 foi de US $ 136 bilhões, ou 23%, no período de 28 de janeiro a 4 de fevereiro de 2018.

Nove das treze semanas no primeiro trimestre de 2018 estavam “no vermelho”, ou seja, a capitalização caiu com base nos resultados de cada uma dessas semanas. No segundo trimestre, o mercado cresceu nas primeiras cinco semanas, seguido de períodos de ajuste para baixo. Na semana passada (10 a 17 de junho de 2018), o mercado contraiu-se em cerca de 13%, ou US $ 42,3 bilhões (com a devida consideração dos dados médios diários, veja a Fig. 1.2).

Figura 1.3. Número de criptomoedas e ativos digitais (Q1 e Q2 2018)

Fonte de dados: coinmarketcap.com (moedas e tokens sobre os quais existem informações sobre capitalização e / ou volume de negócios foram consideradas)

Desde 31 de dezembro de 2017, o número total de criptomoedas e ativos digitais considerados no cálculo da capitalização de mercado aumentou de 1.335 para 1.585. Na semana passada, seu número diminuiu em 38, de 1.585 para 1.547, e a capitalização média foi de US $ 181,8 milhões. No total, no mês passado 73 novas moedas e tokens apareceram no coinmarketcap.com. No entanto, deve-se notar que várias outras moedas e fichas também foram excluídas da lista. Entre os tokens que foram adicionados ao coinmarketcap.com na semana passada, o Sentinel Protocol, XMax e GoChain mostraram altos volumes de negociação.

Figuras 1.4 e 1.5. Previsão de capitalização de mercado total em criptomoedas

As últimas perdas em criptomoedas estão relacionadas com o hack da criptoexchange Coinrail da Coréia do Sul (10 de junho de 2018). Até à data, foi confirmado que 70% das moedas / token de reserva foram mantidas em segurança. Alguns ativos (tokens) foram congelados até que as circunstâncias sejam esclarecidas. O ataque teve como alvo os tokens do Pundi X (NPXS), do Aston (ATX), do Dent (DENT), do Tron (TRX) e de outros projetos. Certas publicações mencionam que as perdas do ataque de hackers equivaleram a cerca de 40 bilhões de KRW. O token Pundi X (NPXS) foi o mais atingido pelo ataque. Medium relata que o projeto Pundi X está indicando que recebeu uma notificação do Coinrail sobre negociações não autorizadas com 2.619.542.080 fichas NPXS, que foram transferidas para o IDEX (esse valor de fichas NPXS equivale a 3% de todos os NPXS disponíveis para negociação e está avaliado aproximadamente US $ 20 milhões).

A empresa chinesa de segurança cibernética Qihoo 360 Netlab anunciou que um grupo de hackers roubou mais de US $ 20 milhões de Ethereum de carteiras e aplicativos de mineração na plataforma Ethereum (CoinDaily, 12 de junho de 2018).

Conforme escrevemos em relatórios anteriores, uma das tarefas mais importantes da indústria de criptomoedas é proteger ativos digitais de ataques de hackers, roubo, violações de segurança e a possível perda de ativos devido à aparência de projetos fraudulentos e sites de phishing.

A importância dos desenvolvimentos nesta área não pode ser exagerada.

Aqui estão alguns exemplos: em abril de 2018, um ataque de hacker ocorreu na bem conhecida carteira MyEtherWallet, como resultado do qual os usuários do DAO perderam 12 milhões de ETH em 2016; Mt.Gox – cerca de 850.000 BTC; Bitfinex – US $ 65 milhões em BTC; NiceHash – US $ 70 milhões em BTC; Tether – US $ 30 milhões em USDT; e finalmente, apenas recentemente, em 2018, Coincheck – US $ 534 milhões em NEM. No total, no primeiro semestre de 2018, a Cybersecurity Carbon Black estimou que a moeda digital havia sido roubada por cerca de US $ 1,1 bilhão. Tudo isso explica o fato de que uma das tarefas mais importantes da indústria no futuro próximo é criar tecnologia de segurança confiável para todos os tipos de carteira criptografada, melhorando a responsabilidade social dos projetos da OIC e as criptoexchanges (inclusive as descentralizadas), e criação de uma interface amigável para o gerenciamento de criptomoedas.

Autores:
Professor Dmitrii Kornilov, Doutor em Economia, Membro da Academia Russa de Ciências Naturais e Leading Analyst at ICOBox (LinkedIn, Twitter); Dima Zaitsev, PhD em Economia, Head of International Public Relations and Business Analytics Department Chief na ICOBox (LinkedInTwitter); Nick Evdokimov, Co-Founder da ICOBox (LinkedinTwitter); Mike Raitsyn, Co-Founder da ICOBox (LinkedInTwitter); Anar Babaev, Co-Founder da ICOBox (LinkedIn, Twitter); Daria Generalova, Co-Founder da ICOBox (LinkedIn);Traduzido por Mikael Araújo, ICOBox PR Representative (LinkedInTwitter).